- Tytuł:
-
Normal Distribution of Returns of Warsaw Stock Exchange Indexes
Rozkład normalny stóp zwrotu indeksów Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie - Autorzy:
- Borowski, Krzysztof
- Powiązania:
- https://bibliotekanauki.pl/articles/525820.pdf
- Data publikacji:
- 2018-05-08
- Wydawca:
- Uniwersytet Warszawski. Wydawnictwo Naukowe Wydziału Zarządzania
- Tematy:
-
normal distribution
return rates
stock indexes
ranking of equity indexes
rozkład normalny
stopy zwrotu
indeksy giełdowe
ranking indeksów giełdowych - Opis:
-
The paper verified the hypothesis regarding a normal distribution of returns of Warsaw Stock Exchange
indexes for the following time intervals: daily, weekly, monthly, quarterly and yearly. The analyzed rates
of return were calculated in the following outlines: closing-closing, opening-opening, opening-closing and
overnight. The verification of statistical hypotheses was conducted with the use of the following seven
statistical tests: Kolmogorov-Smirnov, Lilliefors, Shapiro-Wilk, Chi-squared, Cramer von Mises, Watson,
Anderson-Darling. The analyzed indexes were ranked due to the convergence of their return to the
normal distribution with the use of the following tests: Jarque-Bera, Shapiro-Wilk and D’Agostino-Pearson.
W artykule zweryfikowano hipotezę o normalności rozkładu stóp zwrotu indeksów publikowanych przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie. Badanie przeprowadzono dla stóp zwrotu: dziennych, tygodniowych, miesięcznych, kwartalnych i rocznych oraz uwzględniono stopy zwrotu liczone w ujęciu: zamknięcie–zamknięcie, zamknięcie–otwarcie, otwarcie–otwarcie i otwarcie–zamknięcie (overnight). Weryfikacja hipotez statystycznych została przeprowadzona za pomocą następujących siedmiu testów: Kolmogorova-Smirnova, Lillieforsa, Shapiro-Wilka, Chi-kwadrat, Cramera von Misesa, Watsona, Andersona- Darlinga. Stworzony został również ranking analizowanych indeksów giełdowych z wykorzystaniem trzech testów statystycznych: Jarque-Bera, Shapiro-Wilka and D’Agostino-Pearsona. - Źródło:
-
Problemy Zarządzania; 2018, 2/2018 (74); 11-45
1644-9584 - Pojawia się w:
- Problemy Zarządzania
- Dostawca treści:
- Biblioteka Nauki
Artykuł