Temat: Expected Tail Loss - Katalog OPAC zbiorów

Skocz do pozycji: 1.

Tytuł:: Modelling extreme market risk of polish banks’ debt instruments’ portfolios
Autorzy:: Łupiński, Marcin
Powiązania:: https://bibliotekanauki.pl/articles/425276.pdf
Data publikacji:: 2013
Wydawca:: Wydawnictwo Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Tematy:: market risk
Value at Risk
Expected Tail Loss
Extreme Value Theory
Opis:: The main goal of this article is to present extreme market risk evaluation methods which go beyond the standard Value at Risk methodology. Two main approaches: Expected Tail Loss (ETL) and Extreme Value Theory (EVT) are presented and then applied to simulate interest risk stemming from government debt portfolio held by Polish banks. The two methods seem to be very useful to estimate real market risk exposures during the times of distress on the financial markets.
Źródło:: Econometrics. Ekonometria. Advances in Applied Data Analytics; 2013, 3(41); 113-130
1507-3866
Pojawia się w:: Econometrics. Ekonometria. Advances in Applied Data Analytics
Dostawca treści:: Biblioteka Nauki

Artykuł

Skocz do pozycji: 2.

Tytuł:: Expected shortfall and Harell-Davis estimators of value-at-risk
Autorzy:: Gadomski, Leszek
Glavan, Vasile
Powiązania:: https://bibliotekanauki.pl/articles/453930.pdf
Data publikacji:: 2010
Wydawca:: Szkoła Główna Gospodarstwa Wiejskiego w Warszawie. Katedra Ekonometrii i Statystyki
Tematy:: Risk management
tail loss
VaR
Expected Shortfall
Harrel-Davis estimator
Opis:: The most widely used estimator for the Value-at-Risk is the corresponding order statistic. It relies on a single historic observation date, therefore it can exhibit high variability and provides little information about the distribution of losses around the tail. In this paper we purpose to replace this estimator of VaR by an appropriately chosen estimator of the Expected Shortfall. We also consider the Harrel-Davis estimator of VaR and give some comparative analysis among these estimators.
Źródło:: Metody Ilościowe w Badaniach Ekonomicznych; 2010, 11, 1; 81-89
2082-792X
Pojawia się w:: Metody Ilościowe w Badaniach Ekonomicznych
Dostawca treści:: Biblioteka Nauki

Artykuł

Informacja