Informacja

Drogi użytkowniku, aplikacja do prawidłowego działania wymaga obsługi JavaScript. Proszę włącz obsługę JavaScript w Twojej przeglądarce.

English (EN)·Polski (PL)·Yкраїнський (UK)
Przejdź do strony domowej biblioteki Centralna Biblioteka Wojskowa Link otwiera się w nowym oknie Logo biblioteki Prolib Integro - strona głównaCentralna Biblioteka Wojskowa

Wyszukujesz frazę "securities," wg kryterium: Temat

  Lista filtrów
Wyrównaj
Wyświetlanie 1-15 z 77
Tytuł:
A SAFE MONETARY CENTRAL BANKING POLICY AS A SIGNIFICANT INSTRUMENT FOR LIQUIDITY MAINTENANCE IN THE FINANCIAL SYSTEM
ŁAGODNA POLITYKA MONETARNA BANKOWOŚCI CENTRALNEJ JAKO ISTOTNY INSTRUMENT UTRZYMANIA PŁYNNOŚCI W SYSTEMIE FINANSOWYM
Autorzy:
Prokopowicz, Dariusz
Powiązania:
https://bibliotekanauki.pl/articles/576637.pdf
Data publikacji:
2018-12
Wydawca:
Międzynarodowy Instytut Innowacji Nauka – Edukacja – Rozwój w Warszawie
Tematy:
financial system
central banking
monetary policy
capital market
securities market
Federal Reserve Bank
European Central Bank
global financial crisis
system finansowy
bankowość centralna
polityka monetarna
rynek kapitałowy
rynek papierów wartościowych
Bank Rezerw Federalnych
Europejski Bank Centralny
globalny kryzys finansowy
Opis:
Currently, it is assumed that the global financial crisis of 2008 was effectively mastered and averted several years ago, but its sources have not been fully eliminated. The anti-crisis model of state intervention that was applied during the global financial crisis of 2008 was a modified Keynsian formula known from the 1930s, adapted to the realities of contemporary national economies. The main instrument of anti-crisis policy was the sig-nificant development of a mild monetary policy and interventionist measures aimed at reducing the risk of bankruptcy of enterprises and banking entities and stopping the de-cline in lending in banking systems. In developed countries, anti-crisis interventionist as-sistance programs for the financial system and pro-active interventionist measures were activated in order to stimulate significantly weakened economic growth. As part of pro-development state intervention activities, the Federal Reserve Bank applied a low mone-tary policy of low interest rates and a program for activating lending and maintaining liquidity in the financial system by financing the purchase from commercial banks of the most endangered assets. A few years later, the European Central Bank applied the same activities of activation monetary policy.
Obecnie przyjmuje się, że globalny kryzys finansowy z 2008 roku został już kilka lat temu efektywnie opanowany i zażegnany jednak jego źródła nie w pełni zostały wyeliminowane. Antykryzysowy model interwencjonizmu państwowego, jaki zastosowano w okresie globalnego kryzysu finansowego z 2008 roku był zmodyfikowaną, dostosowaną do realiów współczesnych krajowych gospodarek formułą keynsizmu znaną z lat 30. ubiegłego wieku. Głównym instrumentem polityki antykryzysowej było znaczące rozwinięcie łagodnej polityki monetarnej oraz działań interwencjonistycznych, których celem było ograni-czenie ryzyka upadłości przedsiębiorstw i podmiotów bankowych oraz zatrzymanie spadku akcji kredytowej w systemach bankowych. W krajach rozwiniętych uruchomiono antykryzysowe interwencjonistyczne programy pomocowe względem systemu finanso-wego oraz prorozwojowe instrumenty interwencjonistyczne celem pobudzania znacząco osłabionego wzrostu gospodarczego. W ramach prorozwojowych działań interwencjonizmu państwowego Bank Rezerw Federalnych stosował łagodną politykę monetarną niskich stóp procentowych oraz program aktywizowania akcji kredytowej i utrzymania płynności w systemie finansowym poprzez finansowanie skupu od banków komercyjnych najbardziej zagrożonych aktywów. Kilka lat później analogiczne działania aktywizacyjnej polityki monetarnej zastosował Europejski Bank Centralny.
Źródło:
International Journal of New Economics and Social Sciences; 2018, 8(2); 121-134
2450-2146
2451-1064
Pojawia się w:
International Journal of New Economics and Social Sciences
Dostawca treści:
Biblioteka Nauki
Artykuł
Tytuł:
About a certain “anomaly” in the pricing of debt securities
Autorzy:
Karpio, Andrzej
Powiązania:
https://bibliotekanauki.pl/articles/2147426.pdf
Data publikacji:
2019-06-03
Wydawca:
Szkoła Główna Gospodarstwa Wiejskiego w Warszawie. Katedra Ekonometrii i Statystyki
Tematy:
debt securities
intrinsic value
interest rate risk
coupon bonds
yield curve
Źródło:
Metody Ilościowe w Badaniach Ekonomicznych; 2019, 20, 1; 11-19
2082-792X
Pojawia się w:
Metody Ilościowe w Badaniach Ekonomicznych
Dostawca treści:
Biblioteka Nauki
Artykuł
Tytuł:
Akcje polskich spółek akcyjnych w XVIII wieku – analiza historyczno-prawna, cześć I
Autorzy:
Suski, Piotr
Powiązania:
https://bibliotekanauki.pl/articles/923537.pdf
Data publikacji:
2012
Wydawca:
Uniwersytet Jagielloński. Wydawnictwo Uniwersytetu Jagiellońskiego
Tematy:
history of Polish law
joint stock company
shares
trading company
securities
Opis:
The paper analyses the legal construction of the shares of Polish public companies in the 18th century. The analysis relied on the statutes and documents referring to the shares. The Woolen Products Manufacturing Company founded in 1766 should be considered the first Polish public company. Before 1795, i.e. after Poland lost her independence due to the third partition of the country, there had been established as many as seven companies of that type. The surviving projects of statutes show that the founding of several other companies was planned. The period in which the first Polish companies functioned was short and most of them were dissolved within a few years after they had been founded. This was due inter alia to the difficulties in collecting the capital fund. The preserved source materials allow for the analysis of the legal nature and function performed by the shares in the construction of these companies. The author believes that – in the light of statutory provisions and the documents referring to the shares - it is possible to regard the shares connected with the companies as a part of joint stock capital and the entirety of the rights of the shareholders and also disposable securities. In particular, the shares of the first Polish public companies may be attributed the nature of the part of joint stock capital of the value determined in the statute. This capital, collected through contributions made by the partners in return for obtaining a specified number of shares, was the basis on which there functioned each of the companies subjected to the analysis.
Źródło:
Krakowskie Studia z Historii Państwa i Prawa; 2012, 5, 2
2084-4115
2084-4131
Pojawia się w:
Krakowskie Studia z Historii Państwa i Prawa
Dostawca treści:
Biblioteka Nauki
Artykuł
Tytuł:
Akcje polskich spółek akcyjnych w XVIII wieku – analiza historycznoprawna, część II
Shares of Polish joint stock companies in the 18th century – historical and legal analysis, part II
Autorzy:
Suski, Piotr
Powiązania:
https://bibliotekanauki.pl/articles/926138.pdf
Data publikacji:
2013
Wydawca:
Uniwersytet Jagielloński. Wydawnictwo Uniwersytetu Jagiellońskiego
Tematy:
historia prawa polskiego
prawo spółek
spółka akcyjna
akcja
papiery wartościowe
history of Polish law
company law
joint stock company
shares
securities
Opis:
The paper analyses the legal construction of the shares of Polish public companies in the 18th century. The analysis relied on the statutes and documents referring to the shares. The Woolen Products Manufacturing Company founded in 1766 should be considered the first Polish public company. Before 1795, i.e. before the Third Partition of the country and the subsequent lost of independence, there had been established as many as seven companies of that type. The surviving projects of statutes show that there were plans for founding several other companies. The period in which the first Polish companies functioned was short and most of them were dissolved within a few years after they had been founded. This was partly due to the difficulties in collecting the capital fund. The preserved source materials allow for an analysis of the legal nature and function performed by the shares in the construction of these companies. In the second part of the paper the author focuses on the nature of shares as a bundle of shareholder rights and as securities. Shares of Polish public companies in the 18th century conferred upon their holders a number of rights such as, for example, the right to participate in the profits of the company or the right to vote at the shareholders’ meetings. Some of the preserved statutes provided for restrictions on exercising shareholders’ rights (e.g. voting rights), however, the scope of these rights was similar to the scope defined by present-day regulations. The shares of the first Polish public companies may also be attributed the nature of transferable security. The analysis of methods of transferring them as well as methods of affirming the status of a shareholder indicates that the character of 18th-century shares was similar to that of registered shares.
Źródło:
Krakowskie Studia z Historii Państwa i Prawa; 2013, 6, 2; 133-147
2084-4115
2084-4131
Pojawia się w:
Krakowskie Studia z Historii Państwa i Prawa
Dostawca treści:
Biblioteka Nauki
Artykuł
Tytuł:
Alternatywne metody oceny jakości zarządzania portfelem instrumentów dłużnych na przykładzie inwestycji OFE w latach 2001-2012
Alternative assessment methods of bond portfolio management – case of open pension funds in Poland between 2001-2012
Autorzy:
Dziwok, Ewa
Powiązania:
https://bibliotekanauki.pl/articles/590260.pdf
Data publikacji:
2015
Wydawca:
Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach
Tematy:
Krzywa dochodowości
Zarządzanie portfelem dłużnych papierów wartościowych
Debt securities portfolio management
Yield curve
Opis:
Na współczesnym rynku finansowym zarządzający portfelem stają przed problemem uzyskania ponadprzeciętnej stopy zwrotu. Globalizacja, skutkująca rosnącą korelacją poszczególnych rynków długu, oferuje coraz mniejsze możliwości dywersyfikacji portfela i skłania do poszukiwania coraz to nowych możliwości inwestycyjnych. W efekcie trudniej obecnie zweryfikować metody zarządzania portfelem oraz jakość działania zarządzających. Celem niniejszego artykułu jest próba oceny umiejętności inwestowania w papiery dłużne Skarbu Państwa zarządzających Otwartymi Funduszami Emerytalnymi w latach 2001-2012. Badanie obejmuje dwa procesy decyzyjne – pierwszy dotyczy poziomu trwałości (duration) portfela przez zarządzających, drugi wyboru pomiędzy papierami o stałym bądź zmiennym dochodzie.
In a global financial world managers face decreasing chance for generating the added value within the investment universe. Modern economies with their currencies and government debts closely linked to one another offer smaller diversification and force investors to search new opportunities. The article outline the essential components of an investment management process with a special focus on value of skills in asset allocation strategies. The imperfect foresight approach understood as an alternative measure of investor’s skills was implemented into debt security portfolio of the Polish Open Pension Funds. The used dataset includes observations from each of 14 funds that has been functioning between 2001 and 2012. The research covers two decision making processes: first, which concerns the structure of the portfolio in a view of time to maturity, second – the allocation between fixed or floating rate investment.
Źródło:
Studia Ekonomiczne; 2015, 221; 22-31
2083-8611
Pojawia się w:
Studia Ekonomiczne
Dostawca treści:
Biblioteka Nauki
Artykuł
Tytuł:
Analiza portfela o maksymalnej przewidywalności
Analysis of the Maximally Predictable Portfolio
Autorzy:
Jarek, Sławomir
Powiązania:
https://bibliotekanauki.pl/articles/593074.pdf
Data publikacji:
2015
Wydawca:
Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach
Tematy:
Algorytmy
Modele prognostyczne
Portfel papierów wartościowych
Teoria analizy portfelowej
Algorithms
Forecasting models
Portfolio analysis theory
Portfolio securities
Opis:
W nowoczesnej teorii portfelowej jest rozważany problem takiego doboru aktywów, aby wybrane statystyki portfela, takie jak np. oczekiwana wartość czy wariancja, przyjmowały określone wartości. W procesie tym explicite są pomijane własności predyktorów stóp zwrotu w takim sensie, że skład portfela nie zależy bezpośrednio od czynników mających pośredni wpływ na zmienność portfela. W artykule zaproponowano trzy algorytmy tworzenia portfela, które kładą główny nacisk na zmienność wyjaśnianą przez model prognostyczny użyty do szacowania przyszłych wartości stóp zwrotu. W algorytmach tych wariancja wyjaśniana przez model prognostyczny jest użyta do wyznaczania poszczególnych wag aktywów w portfelu.
In this study was described a three algorithms which can be used to construction of the Maximally Predictable Portfolio (MPP). It in some way is related to the theory of orthogonal portfolios and eigenportfolios. Although we cannot assume that the resulting MPP will be create the efficient portfolio, according to modern portfolio theory, but for years this direction of research aroused interest among researchers. Unfortunately, the properties of used numerical methods can create a barrier to their use. The construction of the proposed algorithms trying to reduce these barriers by allowing determination of the MPP. This work has a theoretical character and it will be need to carry out a number of empirical studies which will verify the properties of the proposed algorithms.
Źródło:
Studia Ekonomiczne; 2015, 237; 23-36
2083-8611
Pojawia się w:
Studia Ekonomiczne
Dostawca treści:
Biblioteka Nauki
Artykuł
Tytuł:
Analiza struktury i udziału dłużnych papierów wartościowych w aktywach bankowych grup kapitałowych w latach 2012-2016
An Analysis of the Structure and Share of Debt Securities in Assets of Bank Capital Groups in 2012-2016
Autorzy:
Paszko, Filip
Powiązania:
https://bibliotekanauki.pl/articles/509000.pdf
Data publikacji:
2017
Wydawca:
Akademia Finansów i Biznesu Vistula
Tematy:
dłużne papiery wartościowe
obligacje
bank
bankowe grupy kapitałowe
struktura aktywów
podatek bankowy.
debt securities
bonds
bank capital groups
asset structurebank levy
Opis:
Obowiązujące regulacje prawne oraz bogata literatura pozwalają jednoznacznie zakwalifikować dłużne papiery wartościowe do określonych ram definicyjnych. Dłużne papiery obecne są na dwóch głównych rynkach finansowych, którymi są rynek pieniężny oraz rynek kapitałowy. Z tego podziału wynika ich istotna rola, jaką odgrywają w bankowych grupach kapitałowych. Celem opracowania jest omówienie roli dłużnych papierów wartościowych w bankowych grupach kapitałowych i dokonanie analizy umiejscowienia tych instrumentów w aktywach tych podmiotów, a także struktury dłużnych papierów wartościowych pod kątem ich przeznaczenia ekonomicznego w badanych podmiotach przy równoczesnym wykazaniu charakterystycznego zaangażowania podmiotowego w tego typu instrumenty. W opracowaniu potwierdzono istotny udział skarbowych papierów wartościowych oraz wykazano wpływ wprowadzenia korzystnych podatkowo zapisów ustawy o podatku od niektórych instytucji finansowych na wzrost udziału tych papierów w aktywach bankowych grup kapitałowych. Badaniem objęto pięć czołowych, pod względem sumy aktywów, bankowych grup kapitałowych notowanych na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie. Zakres czasowy badań to lata 2012-2016, a metody badawcze przyjęte w opracowaniu to w głównej mierze analiza porównawcza z elementami analizy przyczynowo-skutkowej.
The legal regulations in force and abundant literature allow explicit classification of debt securities in a well-defined definition framework. Debt securities are present in the two main financial markets which are the monetary market and the capital market. This division entails their substantial role they play in bank capital groups. The objective of the study is to discuss the role of debt securities in bank capital groups and to analyse placement of these instruments in assets of these entities as well as debt securities structure for their economic destination in the entities in question, with a simultaneous presentation of a specific commitment of those entities in such instruments. In his study, the author confirmed an important share of Treasury bonds as well as he showed the impact of the introduction of beneficial in terms of taxes provisions of the Act on tax on some financial institutions on the growth of the share of these securities in assets of bank capital groups. The survey comprised five leading, in terms of total assets, bank capital groups quoted on the Warsaw Stock Exchange. The survey’s time span was the period of 2012-2016, while the research methods adopted.
Źródło:
Zeszyty Naukowe Uczelni Vistula; 2017, 56(5) Ekonomia XV; 84-96
2353-2688
Pojawia się w:
Zeszyty Naukowe Uczelni Vistula
Dostawca treści:
Biblioteka Nauki
Artykuł
Tytuł:
Are treasury debt instruments still attractive to foreign investors? Poland – a case study based on ATM and ATR indicators
Czy skarbowe instrumenty dłużne są nadal atrakcyjne dla inwestorów zagranicznych? Polska – studium przypadku z wykorzystaniem wskaźników ATM i ATR
Autorzy:
Uryszek, Tomasz
Kłysik-Uryszek, Agnieszka
Powiązania:
https://bibliotekanauki.pl/articles/1018839.pdf
Data publikacji:
2020-06-30
Wydawca:
Uniwersytet Łódzki. Wydawnictwo Uniwersytetu Łódzkiego
Tematy:
dług publiczny
inwestorzy zagraniczni
polskie skarbowe papiery wartościowe
zarządzanie długiem publicznym
sovereign debt
foreign investors
Polish Treasury securities
public debt management
Opis:
The article’s primary goal is to investigate foreign investors’ activity on the Polish primary debt instruments market in light of the public debt management strategy. We wanted to check the scale of investors’ response to the authorities’ policy in the sovereign debt area. The article consists of five parts. We started with the introduction, followed by a literature review. We then described the research method and data, as well as the empirical discussion.We based our study mostly on the average time to maturity (ATM) and average time to refixing (ATR) indexes. The most important findings, concluding remarks, and policy implications are presented in the last part of the paper. The study’s general outcomes show that despite the deterioration of the State Treasury debt instruments’ overall characteristics targeted to foreign investors, Polish sovereign debt papers remained attractive to buy. It was mostly due to the still relatively low refinancing and interest rate risks for debt denominated in foreign currencies.
Głównym celem artykułu jest ocena aktywności inwestorów zagranicznych na polskim, pierwotnym rynku instrumentów dłużnych w świetle strategii zarządzania długiem publicznym. Sprawdzono skalę reakcji inwestorów na politykę władz w obszarze długu państwowego. Artykuł składa się z pięciu części: wprowadzenia, przeglądu literatury, opisu metody badawczej i danych, oraz dyskusji wyników. Najważniejsze ustalenia, uwagi końcowe i implikacje polityczne zostały przedstawione w ostatniej części opracowania. Wyniki badania wskazały, że pomimo pogorszenia się ogólnej charakterystyki instrumentów dłużnych Skarbu Państwa skierowanych do inwestorów zagranicznych, pozostały one atrakcyjne dla nierezydentów. Wynikało to głównie z wciąż stosunkowo niskiego ryzyka refinansowania i stopy procentowej dla długu denominowanego w walutach obcych.
Źródło:
Ekonomia Międzynarodowa; 2020, 30; 94-106
2082-4440
2300-6005
Pojawia się w:
Ekonomia Międzynarodowa
Dostawca treści:
Biblioteka Nauki
Artykuł
Tytuł:
Assessment of the effectiveness of Polish social responsible company portfolios based on moving averages
Autorzy:
Jamróz, Paweł
Piekunko-Mantiuk, Iwona
Powiązania:
https://bibliotekanauki.pl/articles/2125584.pdf
Data publikacji:
2019
Wydawca:
Uniwersytet w Białymstoku. Wydawnictwo Uniwersytetu w Białymstoku
Tematy:
social responsibility company
securities portfolios
socially responsible investments
moving average
technical analysis
Opis:
Purpose – Assessment of the effectiveness of portfolios composed of shares of Polish socially responsible companies based on moving averages and determination of their optimal lengths. Research method – The moving average method was used as a part of the technical analysis of companies included in the RESPECT index. Data from the Thompson Reuters database was used using the Metastock XVI program. The research was conducted on daily data from 30/12/2009 to 30/09/2019 (2418 sessions). The strategies used to build the portfolios were optimized to maximize the rate of return. Results – Definitely higher rates of return were obtained by using two moving averages rather than one. Multi-component portfolios based on two averages generated better results than the buy and hold strategy and compared stock indexes: RESPECT, WIG20, WIG30, WIG. There is a different optimal average length for each portfolio tested that should be used to maximize returns. Originality / value / implications / recommendations – According to the authors’ knowledge this paper is one of the first studies in Poland that uses moving averages to optimize the investment portfolio using shares of socially responsible companies. Owing to the results obtained, the work indicates that there are simple investment strategies that enable achieving above-average returns in the long run, which undermines the hypothesis of information-efficient markets in a weak form.
Źródło:
Optimum. Economic Studies; 2019, 4(98); 163-175
1506-7637
Pojawia się w:
Optimum. Economic Studies
Dostawca treści:
Biblioteka Nauki
Artykuł
Tytuł:
Asset choice in British central banking history, the myth of the safe asset, and bank regulation
Autorzy:
Allen, William A.
Powiązania:
https://bibliotekanauki.pl/articles/565725.pdf
Data publikacji:
2015
Wydawca:
Uniwersytet Warszawski. Wydawnictwo Naukowe Wydziału Zarządzania
Tematy:
commercial bills
bills of exchange
Bank of England
eligibility
bank liquidity
Basel 3
Liquidity Coverage Ratio
overfunding
monetary targets
macroprudential policy
risk‑free asset
government securities
Opis:
The paper describes the use of commercial bills in Bank of England open-market operations from the earliest days of central banking in the 19th century, when, it is suggested, the Bank of England’s main objective was what would now be called macro-prudential, until the 1980s, when commercial bill purchases were an essential feature of contemporary anti-inflationary policy. It explores the relationship between government securities, central bank assets and bank liquidity regulation, exposes as a myth the belief that government securities are perfectly safe assets, and challenges the idea that central banks should confine their asset holdings to government securities. In addition, the paper argues that by making more active use of the policy instrument of central bank asset choice, by acknowledging the connection between liquidity regulation and open-market operations, and by making certain changes to the Basel 3 Liquidity Coverage Ratio regulations, central banks could both better achieve some of their macro-prudential policy objectives and stimulate high-quality bank lending.
Źródło:
Journal of Banking and Financial Economics; 2015, 2(4); 18-31
2353-6845
Pojawia się w:
Journal of Banking and Financial Economics
Dostawca treści:
Biblioteka Nauki
Artykuł
Tytuł:
Bankowe Papiery Wartościowe Strukturyzowane
Banking Structured Securities
Autorzy:
Dyduch, Monika
Powiązania:
https://bibliotekanauki.pl/articles/588479.pdf
Data publikacji:
2013
Wydawca:
Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach
Tematy:
Papiery wartościowe
Produkty bankowe
Rynek papierów wartościowych
Bank product
Securities
Securities market
Opis:
The article presents a short description of BPW, which is a modern financial instrument, opening in front of customers to invest with full capital protection on both traditional and alternative markets (eg, stocks, commodities, currencies, real estate, commodities). BPW are a combination of deposit, to improve return on capital at the date of maturity of the investment and, working on potential profits. Part of the investment is for the purchase of financial instruments (usually an option), which will allow for the implementation of a specific investment strategy described in detail in terms of the issue of the BPW. In addition, BPW is subject to guarantees of the Bank Guarantee Fund.
Źródło:
Studia Ekonomiczne; 2013, 124; 143-164
2083-8611
Pojawia się w:
Studia Ekonomiczne
Dostawca treści:
Biblioteka Nauki
Artykuł
Tytuł:
Cele emisji akcji w pierwszej ofercie publicznej w okresie 2008-2013
The Goals of Issuance Shares in the Initial Public Offering in 2008-2013
Autorzy:
Wawryszuk-Misztal, Anna
Powiązania:
https://bibliotekanauki.pl/articles/590584.pdf
Data publikacji:
2014
Wydawca:
Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach
Tematy:
Akcje
Emisja papierów wartościowych
Finansowanie inwestycji
Giełda papierów wartościowych
Inwestycje rzeczowe
Investment financing
Real investments
Securities emission
Shares
Stock market
Opis:
The subject of the paper is to analyze the goals within the Initial Public Offering (IPO) at Warsaw Stock Exchange. The analysis aims to determine the impact of the economic slowdown on the structure of planned expenditures from the resources gained through the first public share issuance. On the basis of the subject literature the hypothesis was assumed as follows: in the analyzed period the goals of shares issuance change, i.e., along with the economic downturn the financial resources are gained mainly to finance the organic development, to a lesser extent, however, they are used to finance mergers and acquisitions. The empirical research focused on analyzing the goals of shares issuance in prospectuses of 35 Polish industrial companies which in the analyzed period performed the first share issuance at WSE in Warsaw. The research findings allow to draw the conclusion that in the investigated period financing property investment and net working capital are the main directions for planning the use of resources from share issuance. One may also point at two years characterized by relatively high GDP dynamic, when a vast majority of resources was meant to finance the external development.
Źródło:
Studia Ekonomiczne; 2014, 198 cz 2; 86-94
2083-8611
Pojawia się w:
Studia Ekonomiczne
Dostawca treści:
Biblioteka Nauki
Artykuł
Tytuł:
Central securities depositories of the Visegrad Group countries compared
Porównanie krajowych depozytów papierów wartościowych w krajach Grupy Wyszehradzkiej
Autorzy:
Pavlát, Vladislav
Powiązania:
https://bibliotekanauki.pl/articles/589361.pdf
Data publikacji:
2016
Wydawca:
Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach
Tematy:
Central Securities Depositories (CSDs)
CSD functions in Visegrad Treaty countries
CSD role in the world economy
Krajowe depozyty papierów wartościowych (KDPW)
Rola KDPW w światowej gospodarce
Zadania KDPW w krajach Grupy Wyszehradzkiej
Opis:
The aim of the paper is to highlight the role of Central Securities Depositories in the world economy and to analyse the CSDs in Visegrad Treaty countries. General trends of CSD and development of CSDs regulation are examined. Visegrad countries CSDs are compared and analysed. Results: 1. Securities markets in Visegrad countries and their FMIs lag behind the development on the developed markets of the EU-15. The total share of CSDs of the Visegrad countries in the performance of the ECSDA members is marginal. 2. CSD in Poland and in Hungary show better results than the Czech and Slovakian CSDs.
Celem artykułu jest zwrócenie uwagi na rolę centralnych depozytów papierów wartościowych (KDPW) w gospodarce światowej oraz analiza ich zadań w krajach Grupy Wyszehradzkiej. W tekście zaprezentowano i oceniono ogólne trendy rozwoju KDPW oraz ich regulacje, a także porównano ich działanie w poszczególnych państwach. Przeprowadzona analiza pozwala sformułować poniższe wnioski. Po pierwsze, rozwój rynków papierów wartościowych i infrastruktury rynków finansowych w krajach Grupy Wyszehradzkiej jest opóźniony w stosunku do rozwiniętych państw UE-15. Całkowity udział KDPW państw Grupy Wyszehradzkiej w ogólnym wolumenie obsługi w Europejskim Stowarzyszeniu Centralnych Depozytów Papierów Wartościowych jest niewielki. Po drugie, w Polsce i na Węgrzech krajowe depozyty papierów wartościowych uzyskują lepsze wyniki niż w Czechach i na Słowacji.
Źródło:
Studia Ekonomiczne; 2016, 266; 7-17
2083-8611
Pojawia się w:
Studia Ekonomiczne
Dostawca treści:
Biblioteka Nauki
Artykuł
Tytuł:
CHARAKTERYSTYKA, KLASYFIKACJA I FUNKCJE INSTRUMENTÓW FINANSOWYCH
CHARACTERISTICS, CLASSIFICATION AND FUNCTIONS OF FINANCIAL INSTRUMENTS
Autorzy:
Skolimowska, Anna
Powiązania:
https://bibliotekanauki.pl/articles/546368.pdf
Data publikacji:
2019
Wydawca:
Uniwersytet Warmińsko-Mazurski w Olsztynie
Tematy:
financial instruments,
securities,
derivative financial instruments,
bonds,
shares,
option
Opis:
The aim of this paper was to present main information about financial instruments. Financial instruments are very important for law and as well for economy; for this reason studies in this field are very broad and affects of many aspects. This article present a general characteristic, classification and main functions of financial instruments. The most important is the division of financial instruments on securities and derivative financial instruments. The derivatives market reallocates risk from the people who prefer risk aversion to the people who have an appetite for risk. Debt instruments are assets that require a fixed payment to the holder, usually with interest. The equity market (often referred to as the stock market) is the market for trading equity instrument.
Źródło:
Civitas et Lex; 2019, 2(22); 23-37
2392-0300
Pojawia się w:
Civitas et Lex
Dostawca treści:
Biblioteka Nauki
Artykuł
Tytuł:
Conditions for the development of the green bond market development
Autorzy:
Laskowska, Anna
Powiązania:
https://bibliotekanauki.pl/articles/2097014.pdf
Data publikacji:
2018
Wydawca:
Polska Akademia Nauk. Komitet Nauk o Finansach PAN
Tematy:
green bonds
environmental bonds
green debt securities
green financial market
Opis:
The advancing degradation of the ecosystem and the occurring climate changes demand decisive action to be taken by citizens, aimed at levelling the results of the lack of balance between the natural environment and business operations. The growing importance of ecology is reflected on the international financial market in the form of green bonds. This article is devoted to green bonds which are a specific group of securities, namely ecological debt instruments. Despite the green debt being one of the most recent segments of the capital market, its very dynamic expansion can be observed year by year. The article is aimed at identifying the conditions for the development of the global environmental bonds market, specifically the factors stimulating and inhibiting the process. The article is a review in character and the following research methods were used in order to achieve the desired objective: analysis of subject literature and data analysis from the green bonds market, a case study, a descriptive and an inductive method.
Źródło:
FINANSE Czasopismo Komitetu Nauk o Finansach PAN; 2018, 1(11); 53-67
1899-4822
Pojawia się w:
FINANSE Czasopismo Komitetu Nauk o Finansach PAN
Dostawca treści:
Biblioteka Nauki
Artykuł
Wyświetlanie 1-15 z 77

Ta witryna wykorzystuje pliki cookies do przechowywania informacji na Twoim komputerze. Pliki cookies stosujemy w celu świadczenia usług na najwyższym poziomie, w tym w sposób dostosowany do indywidualnych potrzeb. Korzystanie z witryny bez zmiany ustawień dotyczących cookies oznacza, że będą one zamieszczane w Twoim komputerze. W każdym momencie możesz dokonać zmiany ustawień dotyczących cookies