- Tytuł:
-
Description and pricing of selected two-asset options and suggestions concerning their use on the grain market in Poland
Charakterystyka i wycena wybranych opcji dwuczynnikowych oraz propozycje ich wykorzystania na rynku zbóż w Polsce - Autorzy:
- Krawiec, M.
- Powiązania:
- https://bibliotekanauki.pl/articles/37534.pdf
- Data publikacji:
- 2013
- Wydawca:
- Szkoła Główna Gospodarstwa Wiejskiego w Warszawie. Wydawnictwo Szkoły Głównej Gospodarstwa Wiejskiego w Warszawie
- Tematy:
-
pricing
selection
two-asset option
correlation
option contract
suggestion
grain market
market
Polska - Opis:
-
Multi-asset options are options with payoffs affected by at least two underlying
instruments. These instruments can be assets such as stocks, indices, currencies or commodities.
An important factor infl uencing values of multi-asset options is correlation among
log-returns of underlying assets. Thus the options are also called correlation options. In the
paper there are presented description and models for pricing selected correlation options:
quotient, product, spread and two-color rainbow options. There are also given some examples
of their use on the grain market in Poland.
Opcje wieloczynnikowe są kontraktami, których wypłata zależy od co najmniej dwóch instrumentów bazowych. Mogą to być akcje, indeksy, waluty lub towary. Istotnym czynnikiem, wpływającym na wartość opcji wieloczynnikowych, jest korelacja stóp zwrotu instrumentów bazowych. Dlatego często są one określane mianem opcji korelacyjnych. W pracy przedstawiono charakterystykę i modele wyceny wybranych opcji korelacyjnych: opcji ilorazowych, iloczynowych, rozpiętościowych i dwukolorowych opcji tęczowych. Podano również przykłady ich zastosowania na rynku zbóż w Polsce. - Źródło:
-
Acta Scientiarum Polonorum. Oeconomia; 2013, 12, 2
1644-0757 - Pojawia się w:
- Acta Scientiarum Polonorum. Oeconomia
- Dostawca treści:
- Biblioteka Nauki
Artykuł