- Tytuł:
-
Sekwencyjna metoda Monte Carlo i jej zastosowanie do modelowania zmienności inflacji w Polsce
Sequential Monte Carlo method and its application for modelling inflation volatility in Poland - Autorzy:
- Brzozowska-Rup, Katarzyna
- Powiązania:
- https://bibliotekanauki.pl/articles/2041251.pdf
- Data publikacji:
- 2020
- Wydawca:
- Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach
- Tematy:
-
algorytm EM
Inflacja
metoda SMC
model CIR
Modele zmienności stochastycznej
CIR model
Expectation-Maximization (EM) algorithm
Inflation
Sequential Monte Carlo method
Stochastic volatility models - Opis:
-
The aim of the article is to present a selected model of stochastic volatility to describe inflation volatility in Poland, with particular emphasis on the possibility of using the estimation technique based on the Sequential Monte Carlo method. A model of stochastic volatility is presented, in which conditional variance is treated as an unobserved variable described by the one-factor Cox, Ingersoll and Ross model (CIR, 1985). The advantages and effectiveness of the proposed method are presented on the basis of monthly inflation rates in Poland from 2004 to 2017.
Celem artykułu jest zaprezentowanie wybranego modelu stochastycznej zmienności do opisu zmienności inflacji w Polsce, ze szczególnym uwzględnieniem możliwości zastosowania techniki estymacji wykorzystującej sekwencyjną metodę Monte Carlo (ang. Sequential Monte Carlo method, SMC). Przedstawiono model zmienności stochastycznej, w którym wariancja warunkowa jest traktowana jako zmienna nieobserwowana opisywana za pomocą jednoczynnikowego modelu Coxa, Ingersola i Rossa (CIR) [Cox, Ingersoll, Ross, 1985]. Zalety oraz efektywność proponowanej metody zaprezento-wano na podstawie miesięcznych danych historycznych poziomu inflacji w Polsce w latach 2004-2017. - Źródło:
-
Studia Ekonomiczne; 2020, 395; 21-36
2083-8611 - Pojawia się w:
- Studia Ekonomiczne
- Dostawca treści:
- Biblioteka Nauki
Artykuł