Informacja

Drogi użytkowniku, aplikacja do prawidłowego działania wymaga obsługi JavaScript. Proszę włącz obsługę JavaScript w Twojej przeglądarce.

English (EN)·Polski (PL)·Yкраїнський (UK)
Przejdź do strony domowej biblioteki Centralna Biblioteka Wojskowa Link otwiera się w nowym oknie Logo biblioteki Prolib Integro - strona głównaCentralna Biblioteka Wojskowa

Wyszukujesz frazę "panel data model" wg kryterium: Temat

  Lista filtrów
Wyrównaj
    Wyświetlanie 1-5 z 5
    Tytuł:
    Verification of “Too Much Finance” Hypothesis in Central and Eastern European Countries – Empirical Research
    Weryfikacja hipotezy „too much finance” w krajach Europy Środkowo‑Wschodniej – badanie empiryczne
    Autorzy:
    Grabowski, Wojciech
    Maciejczyk-Bujnowicz, Iwona
    Powiązania:
    https://bibliotekanauki.pl/articles/656579.pdf
    Data publikacji:
    2019
    Wydawca:
    Uniwersytet Łódzki. Wydawnictwo Uniwersytetu Łódzkiego
    Tematy:
    rozwój finansowy
    tempo wzrostu PKB
    model panelowy
    financial development
    GDP growth
    panel data model
    Opis:
    Artykuł poświęcony jest analizie relacji między wskaźnikiem reprezentującym wartość udzielonych kredytów do PKB a wzrostem gospodarczym dla grupy jedenastu krajów Europy Środkowej i Wschodniej. Parametry modelu ekonometrycznego szacowane są za pomocą metody najmniejszych kwadratów oraz uogólnionej metody momentów przy wykorzystaniu estymatora Blundella‑Bonda. Wyniki badania empirycznego pokazują, że cała grupa może być podzielona na trzy jednorodne podgrupy o różnych wartościach optymalnego poziomu wskaźnika krajowego kredytu do PKB. Wyniki oszacowania parametrów modelu paneli pokazują, że Łotwa, Litwa, Estonia i Słowacja prawdopodobnie osiągnęłyby wyższy poziom wzrostu gospodarczego, jeżeli analizowany współczynnik wynosiłby 0,48. W przypadku Polski, Czech i Węgier optymalna wartość analizowanego współczynnika wyniosła 0,6. W przypadku Bułgarii, Chorwacji i Rumunii rozwój systemu finansowego wydaje się nie mieć żadnego wpływu na poziom wzrostu realnego PKB.
    This paper analyses the relationship between the domestic credit to GDP ratio and economic growth in a group of 11 countries in Central and Eastern Europe. The parameters of the econometric model used, were estimated using a pooled regression method and the Blundell‑Bond systemic estimator. The results of our empirical investigation show that the entire group can be divided into 3 homogeneous sub‑groups with different values of the optimal level of domestic credit to GDP ratio. Estimation of the parameters with the use of a panel model show that Latvia, Lithuania, Estonia and Slovakia would probably have reached a higher level of economic growth if the analysed coefficient had been at a level of 0.48. In the case of the sub‑group encompassing Poland, Czech Republic and Hungary, the optimal value of the analysed coefficient turned out to be 0.6. In the case of the Bulgaria, Croatia and Romania sub‑group, the development of the financial system, which is represented in this article by the ratio of domestic credit to GDP, does not seem to have any impact on the rate of growth of real GDP.
    Źródło:
    Acta Universitatis Lodziensis. Folia Oeconomica; 2019, 1, 340; 115-132
    0208-6018
    2353-7663
    Pojawia się w:
    Acta Universitatis Lodziensis. Folia Oeconomica
    Dostawca treści:
    Biblioteka Nauki
    Artykuł
    Tytuł:
    Znaczenie wybranych czynników ekonomiczno‑społecznych dla kształtowania stabilności fiskalnej gmin miejskich w Polsce
    The Significance of Selected Socio‑Economic Factors for Formation of the Fiscal Sustainability of Cities in Poland
    Autorzy:
    Wójtowicz, Katarzyna
    Powiązania:
    https://bibliotekanauki.pl/articles/657768.pdf
    Data publikacji:
    2018
    Wydawca:
    Uniwersytet Łódzki. Wydawnictwo Uniwersytetu Łódzkiego
    Tematy:
    stabilność fiskalna
    model panelowy
    czynniki ekonomiczno-społeczne
    fiscal sustainability
    panel data model
    socio-economic factors
    Opis:
    The article attempts to assess the impact of selected economic and social factors on the fiscal sustainability of cities in Poland. The research sample covered 241 such local government units, and the time range was 2004–2016. The article uses the econometric modeling of panel data. The analysis revealed that the extent of the relationship between the economic and social development of local governments and their financial health proved to be significantly lower than could be expected. The possible cause of this situation seems to be the dependence of local budgets on external grants and the high share of fixed expenditure, as well as the existence of “soft budget constraints”, which guarantee the aid form central budget in case of insolvency.
    Celem artykułu jest ocena wagi wybranych czynników ekonomiczno‑społecznych w kształtowaniu stabilność fiskalnej gmin miejskich w Polsce. Próba badawcza objęła 241 takich gmin, a zakres czasowy badania dotyczył lat 2004–2016. W artykule wykorzystano metodę ekonometrycznego modelowania danych panelowych. Przeprowadzona analiza wykazała, że zakres związku między potencjałem społeczno‑gospodarczym badanych JST a ich sytuacją finansową okazał się zdecydowanie mniejszy, niż można byłoby oczekiwać. Wpływ na ten stan rzeczy wydaje się mieć uzależnienie budżetów samorządowych od transferów zewnętrznych oraz wysoki udział wydatków sztywnych, jak również istnienie tzw. miękkich ograniczeń budżetowych, które gwarantują otrzymanie pomocy finansowej z budżetu centralnego w przypadku zagrożenia niewypłacalnością.
    Źródło:
    Acta Universitatis Lodziensis. Folia Oeconomica; 2018, 2, 334
    0208-6018
    2353-7663
    Pojawia się w:
    Acta Universitatis Lodziensis. Folia Oeconomica
    Dostawca treści:
    Biblioteka Nauki
    Artykuł
    Tytuł:
    Do Instabilities in National Macroeconomic Factors Contribute to Channeling Volatility Spillover from the Global to the Islamic Equity Market?
    Czy niestabilność krajowych czynników makroekonomicznych przyczynia się do przenoszenia zmienności stóp zwrotu z globalnego na islamski rynek akcji?
    Autorzy:
    Muharam, Harjum
    Najmudin, Najmudin
    Mawardi, Wisnu
    Arfinto, Erman Denny
    Powiązania:
    https://bibliotekanauki.pl/articles/1023545.pdf
    Data publikacji:
    2021-03-30
    Wydawca:
    Uniwersytet Łódzki. Wydawnictwo Uniwersytetu Łódzkiego
    Tematy:
    przenoszenie zmienności
    kapitał islamski
    model GARCH
    model ADCC
    dane panelowe
    volatility spillover
    Islamic equity
    GARCH model
    ADCC
    panel data
    Opis:
    This study investigates the impact of macroeconomic instabilities on returns volatility spillover that is transmitted from the global to the Islamic equity market. The economic factors examined are the exchange rate, inflation rate, interest rate, and production growth. To achieve the purpose of the study, we utilize three analysis tools: a GARCH(p,q) model to derive values of volatility for all variables; an asymmetry dynamic conditional correlation (ADCC) model to produce a measure of volatility spillover as the dependent variable; and a panel data regression technique to assess the causality significance of macroeconomic factors to volatility spillover. This study is the first which expands such approaches. We observe monthly data of world and Islamic market indices, exchange rates, consumer price indices, interest rates, and industrial production indices. The data, which range from May 2002 to February 2019, are taken from the world market, and twenty-three economies, which consist of fourteen developed and nine emerging markets that have Islamic stock indices. In several sections, we provide important additional analysis for five stock markets in Central European economies, which are compared to the others. The finding suggests that the presence of volatility spillover on the Islamic markets that originates from the global market is affected by the internal instabilities of macroeconomic factors, except for industrial production instability for developed markets, including Central European markets. An implication of the study is that regulators should anticipate and prevent adverse consequences of volatility spillover by arranging their internal economic policy to control inflation rates, interest rates, and industrial production growth, as well as exchange rate flexibility. Moreover, market practitioners should include both global market volatility and macroeconomic instabilities in their prediction to create minimum risk.
    Niniejsze badanie dotyczy wpływu niestabilności makroekonomicznej na przenoszenie zmienności stóp zwrotu z globalnego na islamski rynek akcji. Badane czynniki ekonomiczne to kurs walutowy, stopa inflacji, stopa procentowa i wzrost produkcji. Aby osiągnąć cel badania, wykorzystano trzy narzędzia analityczne: model GARCH (p, q) do wyliczania wartości zmienności dla wszystkich zmiennych, model ADCC w celu uzyskania miary wpływu zmienności jako zmiennej zależnej oraz technikę regresji danych panelowych do oceny znaczenia przyczynowości czynników makroekonomicznych w przenoszeniu zmienności. Niniejsze badanie jest pierwszym, które rozszerza takie podejście. Obserwowano miesięczne dane dotyczące światowych i islamskich indeksów rynkowych, kursów walutowych, wskaźników cen konsumpcyjnych, stóp procentowych i wskaźników produkcji przemysłowej. Dane z okresu od maja 2002 do lutego 2019 roku pochodzą z rynku światowego i dwudziestu trzech gospodarek – czternastu rozwiniętych i dziewięciu wschodzących rynków posiadających islamskie indeksy giełdowe. W kilku sekcjach przedstawiono ważne dodatkowe analizy dla pięciu rynków akcji w gospodarkach Europy Środkowej, które są porównywane z innymi rynkami. Wyniki badania sugerują, że na występowanie efektu przenoszenia zmienności wywodzącej się z rynku globalnego na rynki islamskie wpływa wewnętrzna niestabilność czynników makroekonomicznych, z wyjątkiem niestabilności produkcji przemysłowej na rynkach rozwiniętych, w tym na rynkach Europy Środkowej. Z badania wynika, że regulatorzy powinni przewidywać niekorzystne konsekwencje przenoszenia zmienności i zapobiegać im poprzez zorganizowanie wewnętrznej polityki gospodarczej w celu kontrolowania stóp inflacji, stóp procentowych i wzrostu produkcji przemysłowej, a także elastyczności kursu walutowego. Ponadto praktycy rynkowi powinni uwzględnić w swoich prognozach zmienność rynków globalnych i niestabilność makroekonomiczną, tak aby minimalizować ryzyko.
    Źródło:
    Comparative Economic Research. Central and Eastern Europe; 2021, 24, 1; 103-121
    1508-2008
    2082-6737
    Pojawia się w:
    Comparative Economic Research. Central and Eastern Europe
    Dostawca treści:
    Biblioteka Nauki
    Artykuł
    Tytuł:
    Uwarunkowania przepływu polskich bezpośrednich inwestycji zagranicznych do krajów Unii Europejskiej. Model grawitacyjny z wykorzystaniem danych panelowych
    The determinants of FDI flows from Poland to EU countries. Gravity model using panel data approach
    Autorzy:
    Lubacha-Sember, Judyta
    Wojciecowski, Liwiusz
    Powiązania:
    https://bibliotekanauki.pl/articles/970410.pdf
    Data publikacji:
    2014-09
    Wydawca:
    Uniwersytet Łódzki. Wydawnictwo Uniwersytetu Łódzkiego
    Tematy:
    gravity model
    panel data
    Dunning’s theory
    EU
    F21
    C23
    model grawitacyjny
    dane panelowe
    FDI
    UE
    teoria Dunninga
    Opis:
    The purpose of this article is to test the hypothesis stating that the gravity model of the international trade explains FDI flows from Poland to 27 EU member states.It has been decided to verify how using augumeted gravity model of international trade is allowed to identify push and pull FDI factors as well as internationalization motives in FDI mode. The result verified the main hypothesis positively. Investment decisions concerning the selection of the target country are determined by the size of the market measured by GDP per capita what means market seeking motive is presence. It has been empirically proven that taxation differences and labor costs (efficiency seeking motives) have a significant influence upon decisions on investment FDI in particular host countries.
    Celem artykułu była identyfikacja czynników typu pull i push factors w odniesieniu do motywów internajconalizacji polskich przedsiębiorstw poprzez bezpośrednie inwestycje zagraniczne. Badaniu poddano wielkości pozycji FDI polskich przedsiębiorstw w państwach członkowskich UE w latach 2000–2012. W analizie empirycznej posłużono się rozszerzonym modelem grawitacyjnym na podstawie danych panelowych. Wyniki badań potwierdziły oczekiwania i były spójne z dotychczasowymi wnioski w tej dziedzinie. Ekspansja polskich przedsiębiorstw jest motywowana głownie czynnikami rynkowymi i kosztowymi (PKB per capita, koszt pracy, stopa opodatkowania). Należy przy tym przywiązywać uwagę do korzyści wynikających z różnic między partykularnymi uwarunkowaniami w kraju partnerskim i goszczącym oraz kosztów zaangażowania warunkujących ostateczną decyzję inwestycyjną.
    Źródło:
    Ekonomia Międzynarodowa; 2014, 007; 136-149
    2082-4440
    2300-6005
    Pojawia się w:
    Ekonomia Międzynarodowa
    Dostawca treści:
    Biblioteka Nauki
    Artykuł
    Tytuł:
    THE FACTORS OF OUTWARD FDI FROM V4 COUNTRIES FROM THE PERSPECTIVE OF EU AND EMU MEMBERSHIP: A PANEL GRAVITY MODEL APPROACH
    DETERMINANTY BIZ Z KRAJÓW V4 DO KRAJÓW UE-27 Z PERSPEKTYWY CZŁONKOSTWA W UNII EUROPEJSKIEJ ORAZ UNII GOSPODARCZEJ I WALUTOWEJ. MODEL GRAWITACYJNY Z WYKORZYSTANIEM DANYCH PANELOWYCH
    Autorzy:
    Wojciechowski, Liwiusz
    Wach, Krzysztof
    Powiązania:
    https://bibliotekanauki.pl/articles/654740.pdf
    Data publikacji:
    2014
    Wydawca:
    Uniwersytet Łódzki. Wydawnictwo Uniwersytetu Łódzkiego
    Tematy:
    Model grawitacji
    dane panelowe
    bezpośrednie inwestycje zagraniczne
    kraje V4
    paradygmat OLI
    eklektyczna teoria Dunninga
    czynniki ciągnięcia i pchania.
    Gravity model
    panel data
    FDI
    V4 countries
    OLI paradigm
    Dunning’s eclectic theory
    pull and push factors.
    Opis:
    Celem artykułu jest wyjaśnienie, jakie czynniki w wypadku państw Grupy Wyszehradzkiej stanowiły istotne motywy dokonywania bezpośrednich inwestycji zagranicznych w krajach UE-27. Odnosząc się do eklektycznej teorii Dunninga i teorii rozwoju gospodarczego, postanowiono odpowiedzieć na pytanie jakie są determinanty wyboru kraju przyjmującego inwestycje. Postanowiono sprawdzić, czy rozszerzony model grawitacyjny handlu międzynarodowego pozwala poprzez operacjonalizację zmiennych zidentyfikować czynniki skłaniające do podejmowania BIZ. W celu zweryfikowania postawionych hipotez posłużono się podejściem Hausmana- Taylora przy estymacji modeli panelowych. Wyniki oszacowań sugerują, że model grawitacyjny jest adekwatnym narzędziem do wyjaśnienia odpływu BIZ z grupy krajów V4, niemniej jednak występują pewne anomalie w motywach inwestycyjnych na poziomie poszczególnych krajów W niektórych przypadkach, mimo procesów globalizacji, odległość geograficzna wydaje się być wciąż istotną barierą w dokonywaniu inwestycji. Decyzje dotyczące wyboru kraju lokaty są generalnie podyktowane wielkością rynku docelowego i wydajnością pracy. Empirycznie potwierdzono oczekiwania, że członkostwo w Unii Gospodarczej i Walutowej oraz Unii Europejskiej, różnice w opodatkowaniu, a także bliskość gospodarek w niektórych przypadkach ma istotny wpływ na wybór kraju inwestycji. Dane empiryczne pokazują, że motywy inwestycyjne pomiędzy krajami V4, a także wielkości i dynamiki BIZ uległy znacznym zmianom w okresie 2000-2012, szczególnie po wstąpieniu do Unii Europejskiej w 2004 roku.
    The purpose of this article is to explain what factors, from the viewpoint of the Visegrad Group countries, were important determinants in outward FDI. Referring to the eclectic theory of Dunning and the theory of economic development, we decided to answer the question about the determinants for host country choice. We decided to check whether an augmentation of the classical gravity model of international trade allows one to identify push and pull FDI factors. The panel data approach using the Hausman-Taylor estimator was applied in the empirical analysis. The general results allowed us to verify the main hypothesis positively, but some anomalies were observed. In some cases, despite globalisation processes, distance seems to be still a barrier against investment. Decisions concerning the selection of the host country are usually determined by the size of the market measured by GDP per capita, labour productivity. It has been empirically proven that membership in the EMU and the EU, taxation differences and common borders in some cases has a significant influence on the FDI stock concentration. Investment motives among the V4, as well as the size and dynamics of outward FDI have undergone significant changes in the period between 2000–2012.
    Źródło:
    Acta Universitatis Lodziensis. Folia Oeconomica; 2014, 5, 307
    0208-6018
    2353-7663
    Pojawia się w:
    Acta Universitatis Lodziensis. Folia Oeconomica
    Dostawca treści:
    Biblioteka Nauki
    Artykuł
      Wyświetlanie 1-5 z 5

      Ta witryna wykorzystuje pliki cookies do przechowywania informacji na Twoim komputerze. Pliki cookies stosujemy w celu świadczenia usług na najwyższym poziomie, w tym w sposób dostosowany do indywidualnych potrzeb. Korzystanie z witryny bez zmiany ustawień dotyczących cookies oznacza, że będą one zamieszczane w Twoim komputerze. W każdym momencie możesz dokonać zmiany ustawień dotyczących cookies