- Tytuł:
- TESTING FOR TRADING-DAY EFFECTS IN PRODUCTION IN INDUSTRY: A BAYESIAN APPROACH
- Autorzy:
- Lenart, Łukasz
- Powiązania:
- https://bibliotekanauki.pl/articles/453108.pdf
- Data publikacji:
- 2017
- Wydawca:
- Szkoła Główna Gospodarstwa Wiejskiego w Warszawie. Katedra Ekonometrii i Statystyki
- Tematy:
-
trading-day effect
production in industry
almost periodic function
AR model - Opis:
- The aim of this paper is to construct a parametric method in a Bayesian framework to identify trading-day frequency for monthly data. The well-known visual spectral test (implemented, for example, in X-12-ARIMA) is a popular tool in the literature. In the article’s proposed method, the assumption concerning the almost periodicity of the mean function plays a central role. We use a set of frequencies that corresponds to the trading-day effect for monthly data. As an illustration, we examine this effect in production in industry in European economies for data adjusted by working days and for gross data.
- Źródło:
-
Metody Ilościowe w Badaniach Ekonomicznych; 2017, 18, 1; 88-98
2082-792X - Pojawia się w:
- Metody Ilościowe w Badaniach Ekonomicznych
- Dostawca treści:
- Biblioteka Nauki
Artykuł