In the steel industry which is subject to significant volatility in its output prices and market demands
for different ranges of products the diversification of production can generate important value
for switch real options. Therefore, a common practice is to invest in various assets, thus generating the
possibility of diversification of production and valuable switch options. The incremental benefit of
product switch options in steel plant projects has been assessed. Such options are valued using the
Monte Carlo simulation and modeling the prices of and demand for steel products as geometric Brownian
motion (GBM). Our results show that this option can generate a significant increase in the net present
value (NPV) of metallurgical projects.
Ta witryna wykorzystuje pliki cookies do przechowywania informacji na Twoim komputerze. Pliki cookies stosujemy w celu świadczenia usług na najwyższym poziomie, w tym w sposób dostosowany do indywidualnych potrzeb. Korzystanie z witryny bez zmiany ustawień dotyczących cookies oznacza, że będą one zamieszczane w Twoim komputerze. W każdym momencie możesz dokonać zmiany ustawień dotyczących cookies
Informacja
SZANOWNI CZYTELNICY!
UPRZEJMIE INFORMUJEMY, ŻE BIBLIOTEKA FUNKCJONUJE W NASTĘPUJĄCYCH GODZINACH:
Wypożyczalnia i Czytelnia Główna: poniedziałek – piątek od 9.00 do 19.00